تحليل مالي وتوزيعات الأرباح لسهم كابلات الرياض (4142) المدرج في السوق المالية السعودية (تداول). القطاع: السلع الرأسمالية. يشمل التحليل عائد التوزيعات ونسبة التوزيع ومدى استدامة الأرباح الموزعة. مناسب لمستثمري القيمة والتوزيعات والنمو.
مجموعة كابلات الرياض تصنّع الأسلاك والكابلات لقطاعي نقل الطاقة والاتصالات في السعودية، وتنتج كابلات منخفضة ومتوسطة وعالية الجهد، وموصلات الخطوط الهوائية، وكابلات الألياف الضوئية والهاتفية، إلى جانب مواد خام مثل قضبان النحاس والألمنيوم. كما تقدم خدمات تركيب الكابلات واختبارها وصيانتها، وتصدّر منتجاتها إلى نحو 34 دولة. تأسست الشركة عام 1984 ومقرها الرياض.
يقدّر تاسيف القيمة العادلة لهذه الشركة باستخدام نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF). وبحسب آخر تحديث للبيانات لدى تاسيف، تُقدَّر القيمة العادلة بنحو 91.54 ريال سعودي مقارنة بسعر السوق البالغ 108.10 ريال. هذا تقدير تحليلي وليس نصيحة استثمارية.
نما صافي الدخل بوتيرة أسرع بكثير من الإيرادات خلال فترة السنوات الثلاث، متضاعفًا أكثر من مرة (بارتفاع 108%) مقارنة بارتفاع الإيرادات بنحو 36%، مما يشير إلى أن الربحية نمت بوتيرة أسرع بكثير من المبيعات. تحرك التدفق النقدي التشغيلي في الاتجاه المعاكس لكلا المؤشرين، متراجعًا بنحو 28% خلال الفترة نفسها، بما يتباين مع النمو في الإيرادات وصافي الدخل. بشكل عام، يُظهر الأداء المالي التاريخي للشركة ارتفاعًا في الإيرادات وصافي الدخل مصحوبًا بانخفاض في التدفق النقدي التشغيلي.
تذبذب التوزيع للسهم خلال فترة 3 سنوات المسجلة، متراوحاً بين 2 ريال و3 ريال، لينتهي عند 2 ريال مقارنة بـ 2.5 ريال في البداية. جرت المدفوعات بوتيرة نصف سنوي طوال هذه الفترة. بشكل عام، تفاوت التوزيع للسهم من عام لآخر دون اتجاه ثابت. يبلغ عائد التوزيعات الحالي نحو 1.85%، بنسبة توزيع تقارب 27.77%.
يُصنَّف تقييم الميزة التنافسية لهذه الشركة في تاسيف كـ مرتفعة (88/100)، استناداً إلى الربحية والقدرة على التنبؤ والقوة المالية ومرونة النمو.
بحسب نموذج تاسيف (التدفقات النقدية المخصومة (DCF))، تُقدَّر القيمة العادلة لسهم كابلات الرياض بنحو 91.54 ريال سعودي، مقارنة بسعر السوق الحالي البالغ 108.10 ريال. هذا تقدير تحليلي مبني على البيانات المالية للشركة، وليس نصيحة استثمارية أو دعوة للشراء أو البيع.
بحسب نموذج تاسيف، يتداول سهم كابلات الرياض حالياً بالحالة التالية: "Trading above DCF model value".
يبلغ عائد التوزيعات لسهم كابلات الرياض نحو 1.85%، بنسبة توزيع تقارب 27.77%، بحسب أحدث بيانات موثقة لدى تاسيف.
جارٍ التحميل 4142...