تحليل مالي وتوزيعات الأرباح لسهم جمجوم فارما (4015) المدرج في السوق المالية السعودية (تداول). القطاع: الادوية. يشمل التحليل عائد التوزيعات ونسبة التوزيع ومدى استدامة الأرباح الموزعة. مناسب لمستثمري القيمة والتوزيعات والنمو.
تُصنّع شركة جمجوم للصناعات الدوائية وتُوزّع منتجات دوائية واستهلاكية صحية في المملكة العربية السعودية ودول الخليج والعراق ومصر وشمال أفريقيا. تشمل تشكيلة منتجاتها المضادات الحيوية وأدوية القلب والجهاز التنفسي وعلاجات الأمراض الجلدية ومنتجات العناية بالعيون والبشرة. تأسست الشركة عام 1994 ومقرها جدة.
يقدّر تاسيف القيمة العادلة لهذه الشركة باستخدام نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF). وبحسب آخر تحديث للبيانات لدى تاسيف، تُقدَّر القيمة العادلة بنحو 109.62 ريال سعودي مقارنة بسعر السوق البالغ 137.20 ريال. هذا تقدير تحليلي وليس نصيحة استثمارية.
ارتفعت الإيرادات بنحو 36% خلال فترة السنوات الثلاث، بينما نما صافي الدخل بوتيرة أسرع بلغت نحو 59%، مما يشير إلى أن الربحية نمت بوتيرة أسرع من المبيعات. وارتفع التدفق النقدي التشغيلي بنحو 37% إجمالاً، بوتيرة قريبة من نمو الإيرادات، بعد تراجع طفيف في السنة الثانية تلاه ارتفاع أكبر في السنة الثالثة. بشكل عام، يُظهر الأداء المالي التاريخي للشركة نموًا في الإيرادات وصافي الدخل والتدفق النقدي التشغيلي، مع تسجيل الربحية أسرع نمو بين المقاييس الثلاثة.
ارتفع التوزيع للسهم في كل عام خلال فترة 4 سنوات المسجلة، من 1 ريال إلى 4.2 ريال، بارتفاع نحو 320%. جرت المدفوعات بوتيرة نصف سنوي طوال هذه الفترة. بشكل عام، نما التوزيع للسهم باستمرار خلال الفترة المسجلة. يبلغ عائد التوزيعات الحالي نحو 3.06%، بنسبة توزيع تقارب 63.39%.
يُصنَّف تقييم الميزة التنافسية لهذه الشركة في تاسيف كـ مرتفعة (96/100)، استناداً إلى الربحية والقدرة على التنبؤ والقوة المالية ومرونة النمو.
بحسب نموذج تاسيف (التدفقات النقدية المخصومة (DCF))، تُقدَّر القيمة العادلة لسهم جمجوم فارما بنحو 109.62 ريال سعودي، مقارنة بسعر السوق الحالي البالغ 137.20 ريال. هذا تقدير تحليلي مبني على البيانات المالية للشركة، وليس نصيحة استثمارية أو دعوة للشراء أو البيع.
بحسب نموذج تاسيف، يتداول سهم جمجوم فارما حالياً بالحالة التالية: "Trading above DCF model value".
يبلغ عائد التوزيعات لسهم جمجوم فارما نحو 3.06%، بنسبة توزيع تقارب 63.39%، بحسب أحدث بيانات موثقة لدى تاسيف.
جارٍ التحميل 4015...