تحليل مالي وتوزيعات الأرباح لسهم وفرة (2100) المدرج في السوق المالية السعودية (تداول). القطاع: إنتاج الأغذية. يشمل التحليل عائد التوزيعات ونسبة التوزيع ومدى استدامة الأرباح الموزعة. مناسب لمستثمري القيمة والتوزيعات والنمو.
تُصنّع شركة وفرة للصناعة والتنمية وتُسوّق منتجات غذائية في المملكة العربية السعودية، منها حبوب الإفطار والوجبات الخفيفة، ومنتجات اللحوم المجمدة والمبردة، والمعكرونة، ومنتجات البطاطس المجمدة، تحت علامات تجارية مثل وفرة وماكو والحديقة السعودية وأغصان. تأسست عام 1989 باسم شركة المنتجات الغذائية، واتخذت اسمها الحالي عام 2014، ومقرها الرياض.
يقدّر تاسيف القيمة العادلة لهذه الشركة باستخدام نموذج القيمة الدفترية (P/B). وبحسب آخر تحديث للبيانات لدى تاسيف، تُقدَّر القيمة العادلة بنحو 3.90 ريال سعودي مقارنة بسعر السوق البالغ 22.01 ريال. هذا تقدير تحليلي وليس نصيحة استثمارية.
ظلت الإيرادات دون تغيير يُذكر في السنتين الأولى والثانية قبل أن تتراجع بنسبة تقارب 24% في السنة الثالثة، بينما تراجع صافي الدخل بشكل أكثر حدة خلال الفترة نفسها، منتقلاً من ربح إلى خسارة صافية. وكان التدفق النقدي التشغيلي متقلباً، إذ تحول إلى سلبي في السنة الثانية قبل أن يعود إلى رقم إيجابي صغير في السنة الثالثة، لينتهي أقل بنحو 84% عن مستواه الأولي. بشكل عام، يُظهر الأداء المالي التاريخي للشركة تراجعاً في الربحية والتدفق النقدي أكثر حدة من التراجع في الإيرادات خلال الفترة.
لا يتوفر سوى عام واحد مسجل لتوزيعات هذه الشركة، بواقع 0.5 ريال للسهم. جرت المدفوعات بوتيرة سنوي طوال هذه الفترة. لا يوجد سجل كافٍ حتى الآن لوصف اتجاه التوزيع للسهم.
يُصنَّف تقييم الميزة التنافسية لهذه الشركة في تاسيف كـ منخفضة (32/100)، استناداً إلى الربحية والقدرة على التنبؤ والقوة المالية ومرونة النمو.
بحسب نموذج تاسيف (القيمة الدفترية (P/B))، تُقدَّر القيمة العادلة لسهم وفرة بنحو 3.90 ريال سعودي، مقارنة بسعر السوق الحالي البالغ 22.01 ريال. هذا تقدير تحليلي مبني على البيانات المالية للشركة، وليس نصيحة استثمارية أو دعوة للشراء أو البيع.
بحسب نموذج تاسيف، يتداول سهم وفرة حالياً بالحالة التالية: "Trading significantly above DCF model value".
يبلغ عائد التوزيعات لسهم وفرة نحو 2.27%، بحسب أحدث بيانات موثقة لدى تاسيف.
جارٍ التحميل 2100...