تحليل مالي وتوزيعات الأرباح لسهم مياهنا (2084) المدرج في السوق المالية السعودية (تداول). القطاع: المرافق العامة. يشمل التحليل عائد التوزيعات ونسبة التوزيع ومدى استدامة الأرباح الموزعة. مناسب لمستثمري القيمة والتوزيعات والنمو.
تُقدّم شركة مياهنا خدمات البنية التحتية للمياه والصرف الصحي في المملكة العربية السعودية، بما في ذلك إنتاج المياه ونقلها وتوزيعها، وإنشاء وتشغيل محطات التحلية ومنشآت معالجة الصرف الصحي. كما تتولى حفر آبار المياه وأعمال المقاولات والصيانة ذات الصلة. تأسست عام 2008 ومقرها الرياض، وهي شركة تابعة لشركة فيجن الدولية للاستثمار.
يقدّر تاسيف القيمة العادلة لهذه الشركة باستخدام نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF). وبحسب آخر تحديث للبيانات لدى تاسيف، تُقدَّر القيمة العادلة بنحو 15.37 ريال سعودي مقارنة بسعر السوق البالغ 11.18 ريال. هذا تقدير تحليلي وليس نصيحة استثمارية.
ارتفعت الإيرادات بنسبة تقارب 116% خلال فترة الثلاث سنوات، بوتيرة أسرع بكثير من صافي الدخل أو التدفق النقدي التشغيلي. وتراجع صافي الدخل في السنة الوسطى قبل أن يتعافى، لينتهي أعلى بنحو 28% إجمالاً، بينما ارتفع التدفق النقدي التشغيلي بوتيرة أكثر استقراراً، مرتفعاً بنحو 20% خلال الفترة نفسها. بشكل عام، يُظهر الأداء المالي التاريخي للشركة نمواً في الإيرادات يفوق بشكل كبير الزيادات الأكثر اعتدالاً في الربحية والتدفق النقدي.
لا يتوفر سوى عام واحد مسجل لتوزيعات هذه الشركة، بواقع 0.1 ريال للسهم. جرت المدفوعات بوتيرة سنوي طوال هذه الفترة. لا يوجد سجل كافٍ حتى الآن لوصف اتجاه التوزيع للسهم. يبلغ عائد التوزيعات الحالي نحو 0.89%، بنسبة توزيع تقارب 22.22%.
يُصنَّف تقييم الميزة التنافسية لهذه الشركة في تاسيف كـ مرتفعة (82/100)، استناداً إلى الربحية والقدرة على التنبؤ والقوة المالية ومرونة النمو.
بحسب نموذج تاسيف (التدفقات النقدية المخصومة (DCF))، تُقدَّر القيمة العادلة لسهم مياهنا بنحو 15.37 ريال سعودي، مقارنة بسعر السوق الحالي البالغ 11.18 ريال. هذا تقدير تحليلي مبني على البيانات المالية للشركة، وليس نصيحة استثمارية أو دعوة للشراء أو البيع.
بحسب نموذج تاسيف، يتداول سهم مياهنا حالياً بالحالة التالية: "Trading significantly below DCF model value".
يبلغ عائد التوزيعات لسهم مياهنا نحو 0.89%، بنسبة توزيع تقارب 22.22%، بحسب أحدث بيانات موثقة لدى تاسيف.
جارٍ التحميل 2084...