تحليل مالي وتوزيعات الأرباح لسهم يو سي آي سي (1323) المدرج في السوق المالية السعودية (تداول). القطاع: المواد الأساسية. يشمل التحليل عائد التوزيعات ونسبة التوزيع ومدى استدامة الأرباح الموزعة. مناسب لمستثمري القيمة والتوزيعات والنمو.
الشركة المتحدة لصناعة الكرتون (يو سي آي سي) تنتج حلول التغليف الورقية في المملكة العربية السعودية ودولياً، وتشمل منتجات الكرتون المموج والمطوي، ومنتجات اللب، ومواد ألواح الكرتون مثل ورق البطانة والورق التعرجي. تُستخدم منتجاتها في قطاعات الأغذية والمشروبات والأدوية والتجزئة. تأسست الشركة عام 1988 ويقع مقرها الرئيسي في جدة.
يقدّر تاسيف القيمة العادلة لهذه الشركة باستخدام نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF). وبحسب آخر تحديث للبيانات لدى تاسيف، تُقدَّر القيمة العادلة بنحو 30.74 ريال سعودي مقارنة بسعر السوق البالغ 26.44 ريال. هذا تقدير تحليلي وليس نصيحة استثمارية.
ظلت الإيرادات مستقرة تقريباً خلال فترة الثلاث سنوات، لتنتهي أعلى بنحو 3% من مستواها الأولي بعد تراجع طفيف في السنة الوسطى. وتراجع صافي الدخل في كل عام، منخفضاً بنحو 49% إجمالاً، مع حدوث أكبر انخفاض سنوي في السنة الثالثة. وانخفض التدفق النقدي التشغيلي بشكل حاد في السنة الثانية، بانخفاض يقارب النصف من مستواه الأولي، ثم استقر تقريباً في السنة الثالثة. بشكل عام، يُظهر الأداء المالي التاريخي للشركة تراجعاً مستمراً في الربحية والتدفق النقدي في ظل استقرار الإيرادات.
ظل التوزيع للسهم مستقراً عند 1 ريال لمدة 1 سنوات متتالية قبل أن يتراجع إلى 0.5 ريال في السنة الأخيرة، بانخفاض نحو 50%. جرت المدفوعات بوتيرة سنوي طوال هذه الفترة. بشكل عام، ظل التوزيع مستقراً لمعظم الفترة قبل تراجع أخير. يبلغ عائد التوزيعات الحالي نحو 1.89%، بنسبة توزيع تقارب 25.28%.
يُصنَّف تقييم الميزة التنافسية لهذه الشركة في تاسيف كـ مرتفعة (63/100)، استناداً إلى الربحية والقدرة على التنبؤ والقوة المالية ومرونة النمو.
بحسب نموذج تاسيف (التدفقات النقدية المخصومة (DCF))، تُقدَّر القيمة العادلة لسهم يو سي آي سي بنحو 30.74 ريال سعودي، مقارنة بسعر السوق الحالي البالغ 26.44 ريال. هذا تقدير تحليلي مبني على البيانات المالية للشركة، وليس نصيحة استثمارية أو دعوة للشراء أو البيع.
بحسب نموذج تاسيف، يتداول سهم يو سي آي سي حالياً بالحالة التالية: "Trading below DCF model value".
يبلغ عائد التوزيعات لسهم يو سي آي سي نحو 1.89%، بنسبة توزيع تقارب 25.28%، بحسب أحدث بيانات موثقة لدى تاسيف.
جارٍ التحميل 1323...