تحليل مالي وتوزيعات الأرباح لسهم سماسكو (1834) المدرج في السوق المالية السعودية (تداول). القطاع: الخدمات التجارية والمهنية. يشمل التحليل عائد التوزيعات ونسبة التوزيع ومدى استدامة الأرباح الموزعة. مناسب لمستثمري القيمة والتوزيعات والنمو.
الشركة السعودية لحلول القوى العاملة (سماسكو) تقدم خدمات الاستقدام والقوى العاملة واللوجستيات لعملاء القطاعين الحكومي والخاص في المملكة العربية السعودية من خلال قطاعات الشركات والأفراد واللوجستيات وأنشطة أخرى. توفر عمالة وافدة وسعودية وخدمات تنظيف وتخزين ونقل، كما تقدم خدمات مراكز الاتصال واستضافة تقنية المعلومات والدعم البرمجي، وتخدم قطاعات البناء والرعاية الصحية والضيافة والنفط والغاز. تأسست الشركة عام 2012 ويقع مقرها الرئيسي في الرياض، وتعمل كشركة تابعة لشركة الحلول المتكاملة القابضة.
يقدّر تاسيف القيمة العادلة لهذه الشركة باستخدام نموذج التدفقات النقدية المخصومة (DCF). وبحسب آخر تحديث للبيانات لدى تاسيف، تُقدَّر القيمة العادلة بنحو 6.45 ريال سعودي مقارنة بسعر السوق البالغ 5.67 ريال. هذا تقدير تحليلي وليس نصيحة استثمارية.
ارتفعت الإيرادات بثبات خلال فترة السنوات الثلاث، بنحو 15% إجمالاً، بينما تراجع صافي الدخل بنحو 9%، متراجعاً في العام الأوسط قبل أن يتعافى جزئياً. سلك التدفق النقدي التشغيلي نمطاً مشابهاً لصافي الدخل، متراجعاً بنحو 3% إجمالاً بعد تراجع وتعافٍ جزئي مماثلين، على عكس النمو الأكثر استقراراً في الإيرادات. بشكل عام، يُظهر الأداء المالي التاريخي للشركة نمواً مطرداً في الإيرادات إلى جانب صافي دخل وتدفق نقدي تشغيلي تراجعا بشكل معتدل وغير منتظم.
ارتفع التوزيع للسهم في كل عام خلال فترة 3 سنوات المسجلة، من 0.12 ريال إلى 0.3 ريال، بارتفاع نحو 150%. جرت المدفوعات بوتيرة سنوي طوال هذه الفترة. بشكل عام، نما التوزيع للسهم باستمرار خلال الفترة المسجلة. يبلغ عائد التوزيعات الحالي نحو 5.29%، بنسبة توزيع تقارب 79.66%.
يُصنَّف تقييم الميزة التنافسية لهذه الشركة في تاسيف كـ مرتفعة (75/100)، استناداً إلى الربحية والقدرة على التنبؤ والقوة المالية ومرونة النمو.
بحسب نموذج تاسيف (التدفقات النقدية المخصومة (DCF))، تُقدَّر القيمة العادلة لسهم سماسكو بنحو 6.45 ريال سعودي، مقارنة بسعر السوق الحالي البالغ 5.67 ريال. هذا تقدير تحليلي مبني على البيانات المالية للشركة، وليس نصيحة استثمارية أو دعوة للشراء أو البيع.
بحسب نموذج تاسيف، يتداول سهم سماسكو حالياً بالحالة التالية: "Trading below DCF model value".
يبلغ عائد التوزيعات لسهم سماسكو نحو 5.29%، بنسبة توزيع تقارب 79.66%، بحسب أحدث بيانات موثقة لدى تاسيف.
جارٍ التحميل 1834...